Toisaalta hedge-rahastot eivät ole muuta kuin rekisteröimättömiä yksityisiä investointeja. joka käyttää monipuolista kaupankäyntitekniikkaa ja sijoittaa rahaa arvopapereihin, joissa on erilainen riski.
Pääasiallinen ero näiden kahden sijoituspaikan välillä on se, että vaikka rahasto etsii suhteellista tuottoa, absoluuttiset tuotot selviävät hedge-rahastot. Tässä artikkelissa löydät tärkeimmät erot hedge-rahastojen ja sijoitusrahastojen välillä, joten lue se.
Vertailukaavio
| Vertailun perusteet | Suojausrahasto | Sijoitusrahasto |
|---|---|---|
| merkitys | Suojausrahasto on sijoitussalkku, jossa harvat pätevät varakkaat sijoittajat yhdistävät rahansa varojen ostamiseen. | Luottamus, jossa useiden sijoittajien säästöt yhdistetään ostamaan monipuolinen arvopaperikori alhaisin kustannuksin, tunnetaan keskinäisenä rahastona. |
| Palata | absoluuttinen | suhteellinen |
| johto | Aggressiivisesti hallittu. | Verrattain vähemmän aggressiivisesti hoidettu. |
| omistajat | harvat | tuhannet |
| Sijoittajatyyppi | Eläkerahasto, pääomarahasto, korkea nettovarallisuus. | Vähittäissijoittajat |
| Säätö | Vähemmän sääntelyä | SEBI säätelee tiukasti |
| palkkiot | Suorituskyky perustuu. | Perustuu hallittujen varojen prosenttiosuuteen. |
| Rahastonhoitajan omistus | Merkittävä | Ei-huomattavia |
| läpinäkyvyys | Vain sijoittajille annettavat tiedot. | Vuosikertomukset julkaistaan ja puolivuosittain tiedotetaan varojen tuloksesta. |
Hedge-rahaston määritelmä
Hedge-rahastoksi kutsutaan yksityinen sijoitussalkku, joka käyttää kehittyneitä sijoitus- ja riskienhallintastrategioita hyvän tuoton tuottamiseksi. Rahasto sallii vain rajoitetun määrän akkreditoituja sijoittajia, jotka yhdistävät rahansa rahastonhoitajalle, joka sijoittaa rahat eri tyyppisiin varoihin. Rahastonhoitaja perii rahastojen hallinnoinnista perittävän maksun, joka riippuu rahaston varojen ansaitsemasta voitosta.
Suojausrahasto on sijoituskumppanuus, jossa vain muutama korkea nettovarallisuus sijoittaja voi sijoittaa rahastoon. Rahaston alkuinvestoinnin vähimmäismäärä on suhteellisen korkea. Rahasto on vapaa tiukoista säännöistä. Riskitekijä on hyvin korkea hedge-rahastoissa, minkä vuoksi rahastonhoitaja käyttää aggressiivisia strategioita, kuten lyhyiden, kaupankäyntimahdollisuuksien myyntiä, sijoittamista syvälle diskontattuihin arvopapereihin tai tietyn tapahtuman ennakoinnin. riskejä ja parantaa tuottoa.
Sijoitusrahaston määritelmä
Sijoitusrahasto tarkoittaa termiä eli sijoitusrahastoa, jossa useat sijoittajat yhdistävät voimavaransa rahaston asettamaan yhteiseen tavoitteeseen. Sijoittajat keräävät ja keräävät rahansa rahastonhoitajalle, joka käyttää rahastojen varoja sijoittamaan pääomamarkkinoiden monipuoliseen koriin, kuten osakkeisiin, joukkovelkakirjoihin ja muihin kauppatavaroihin.
Rahastonhoitaja on salkun asiantuntija ja huolehtii rahaston tehokkaasta hallinnoinnista ja valvonnasta. Johtaja perii rahaston hallinnointipalkkion, joka perustuu rahaston varojen arvoon.
Rahaston sijoittajilla on omistusosuus sijoitusrahaston varoista, jossa omistusosuus riippuu kunkin sijoittajan maksamista varoista. Sijoitusrahaston tuotto riippuu sen tuloksesta, jos arvo nousee, tuotto kasvaa ja päinvastaisessa tapauksessa tuotto voi laskea. Nettotulot ja pääoman arvostus jakautuvat osakkeenomistajan kesken niiden pääoman osuudella.
Suojausrahaston ja sijoitusrahaston keskeiset erot
Suojausrahastojen ja sijoitusrahastojen välinen ero voidaan tehdä selvästi seuraavista syistä:
- Suojausrahastoa kuvataan salkkuinvestointeina, jolloin vain muutamat akkreditoidut sijoittajat saavat yhdistää rahansa yhdessä ostamaan varoja. Sijoitusrahastot viittaavat ammattimaisesti hoidettuun investointivälineeseen, jossa varat kerätään useilta sijoittajilta, ja ne yhdistetään yhdessä ostamaan arvopapereita.
- Suojausrahastot etsivät absoluuttista tuottoa. Sitä vastoin sijoitusrahastot etsivät suhteellista tuottoa arvopapereihin tehdystä sijoituksesta.
- Suojausrahastoja hallinnoidaan aggressiivisesti, jolloin hyviä tuottoja hyödynnetään kehittyneillä investointi- ja riskienhallintatekniikoilla, mikä ei ole sijoitusrahastojen tapauksessa.
- Sijoitusrahaston omistajat ovat suuria, eli sijoitusrahaston omistajia voi olla tuhansia. Suojausrahastojen omistajia on kuitenkin vain vähän.
- Jos puhumme sijoittajien tyypistä, hedge-rahastosijoittajat ovat korkean nettovarallisuuden sijoittajia. Toisaalta sijoitusrahastolla on pieniä ja vähittäissijoittajia.
- Suojausrahastot säännellään kevyesti, kun taas sijoitusrahastoja valvoo tiukasti Intia-arvopaperipörssi (SEBI).
- Hallinnointipalkkiot riippuvat sijoitusrahastoissa hoidettujen varojen prosenttiosuudesta. Hedge-rahastoja vastaan, joissa hallinnointipalkkiot perustuvat varojen suoritukseen.
- Suojausrahastoissa rahastonhoitajalla on myös merkittävä osa omistuksesta. Toisin kuin sijoitusrahastot, joissa rahastonhoitajalla ei ole merkittävää etua.
- Sijoitusrahastoissa raportit julkaistaan vuosittain, ja omaisuuserien tehokkuuden julkistaminen tehdään puolivuosittain. Toisin kuin hedge-rahastot, joissa tiedot tarjotaan vain sijoittajille, ei ole julkista julkistamista.
johtopäätös
Jos olet amatööri pääomamarkkinoille ja haluat sijoittaa johonkin näistä kahdesta rahastosta, voit tehdä valinnan resurssien mukaan. Jos sinulla on suuri määrä rahaa, voit mennä hedge-rahastoihin, mutta jos sijoitusmääräsi on alhainen, voit valita sijoitusrahastot.
